Altamirano Montoya, Álvaro, et al. (2020). Indicateurs de Retraite en Amérique Latine et dans les Caraïbes : 2019. Données Ouvertes de la BID. https://doi.org/10.60966/kvf0-wg31

1. Anglais

Quelles informations figurent dans le jeu de données ?

Il regroupe, pour chaque pays, des données portant sur :

• Les paramètres de conception du système — taux de cotisation, taux de remplacement et âges de départ à la retraite.
• La couverture — proportion de la population active et de la population affiliée aux régimes de retraite.
• Le volet financier — dépenses, actifs et mesures de durabilité.
• Les données ventilées par sexe — afin d’apprécier l’équité de l’affiliation et des prestations.

Pourquoi les indicateurs de pension comptent-ils pour l’Amérique latine et les Caraïbes ?

La population de la région vieillit rapidement et l’emploi informel y est très répandu : deux facteurs qui fragilisent la durabilité des retraites.
Grâce à ces indicateurs, les pouvoirs publics et les chercheurs évaluent l’adéquation, l’équité et la résilience budgétaire du système et étayent des réformes en faveur d’une protection sociale inclusive et pérenne.

À quoi ce jeu de données peut-il servir ?

Les indicateurs de pension en Amérique latine et dans les Caraïbes se prêtent à plusieurs usages :

• Mettre en regard la performance des régimes de retraite selon les pays et les années.
• Cerner les écarts de couverture entre travailleurs formels et informels.
• Alimenter la conception des politiques et les débats de réforme sur les revenus de retraite.
• Explorer le lien entre tendances démographiques et durabilité budgétaire.

Quels pays sont concernés ?

Il couvre les données de retraite de la plupart des économies d’Amérique latine et des Caraïbes, avec des variables harmonisées qui simplifient les comparaisons entre pays.
Il prend en compte aussi bien les régimes publics que privés, dès lors que les données existent.

Quels sont les indicateurs phares du jeu de données ?

Parmi les variables centrales, on trouve :

• Les taux de couverture des pensions chez les actifs et les retraités.
• Les ratios de dépendance et les indicateurs du vieillissement de la population.
• Les dépenses publiques de retraite en proportion du produit intérieur brut (PIB).
• Les prestations de retraite moyennes et les taux de remplacement.
• Les taux de cotisation des régimes à prestations définies et à cotisations définies.

Qui est à l’origine de ce jeu de données ?

Il a été réalisé par la Banque interaméricaine de développement (BID) pour appuyer l’analyse des politiques régionales relatives au vieillissement et à la protection sociale.
Il vient compléter les travaux de la BID sur la réforme des retraites, la durabilité budgétaire et l’équité sociale.

Quel rapport ce jeu de données entretient-il avec les politiques budgétaire et sociale ?

En Amérique latine et dans les Caraïbes, les régimes de retraite occupent une place essentielle dans la politique budgétaire et les stratégies d’inclusion sociale.
Ces indicateurs ouvrent la voie à l’analyse des dépenses publiques, de la redistribution et de l’équité entre les générations, en reliant données démographiques et économiques aux effets des politiques sur le long terme.

Quelles sont les limites de ce jeu de données ?

Quelques points méritent l’attention :

• Certains pays transmettent des données lacunaires ou non harmonisées, en particulier pour les régimes de retraite privés.
• Des écarts méthodologiques dans la production des chiffres peuvent nuire à la comparabilité dans le temps ou entre pays.
• Le jeu de données privilégie les indicateurs agrégés et ne descend pas au niveau des microdonnées des ménages ou des individus.

Quels indicateurs clés mesurent la performance du système de retraite ?

Le jeu de données suit les taux de couverture (par exemple, le taux total de cotisants du Paraguay s’élevait à 20,7 %), la densité de cotisation (Paraguay, 11,7 %) et les taux de remplacement (remplacement à prestations définies [DB] du Paraguay, ~49 %). Ces indicateurs traduisent le nombre de travailleurs qui cotisent, la régularité de leurs versements et l’adéquation des pensions par rapport aux revenus précédant la retraite.

Pourquoi le taux de remplacement net est-il un indicateur de pension déterminant ?

Le taux de remplacement révèle la part du revenu d’avant la retraite que la pension prend en charge. Au Paraguay, pour les pensions à prestations définies, il oscillait entre 42 et 49 %, ce qui met en lumière des difficultés d’adéquation face aux plus de 70 % observés en Uruguay.

Comment les régimes à prestations définies et à cotisations définies se comparent-ils sur le plan de la durabilité ?

Le jeu de données dissocie les taux de remplacement à prestations définies (DB) de ceux à cotisations définies (DC). Ainsi, le remplacement DB du Paraguay avoisinait 49 %, tandis que le remplacement DC du Chili approchait 61 %. Les régimes DB reposent sur la solvabilité budgétaire, alors que les régimes DC dépendent de la densité de cotisation et du rendement des fonds.

Quels indicateurs actuariels servent à mesurer la solvabilité des fonds de pension ?

La solvabilité se mesure notamment par le rapport entre les actifs des fonds de pension et le PIB. Au Paraguay, ces actifs représentaient 0 % du PIB en 2017, signe d’un préfinancement très réduit comparé aux 69 % du Chili.

Quels indicateurs de pension importent le plus pour qui prépare sa retraite à 65 ans ?

C’est ici la couverture qui prime : au Paraguay, à peine 16 % des personnes âgées touchaient une pension contributive en 2019, contre 87 % en Uruguay. Cet écart illustre le risque d’un revenu de retraite insuffisant pour qui cotise de manière irrégulière.

Comment les mutations démographiques pèsent-elles sur les indicateurs nationaux de durabilité des retraites ?

En 2019, le ratio de dépendance des personnes âgées du Paraguay atteignait 0,322, soit 32 personnes âgées pour 100 adultes en âge de travailler. Plus ce ratio grimpe, plus la pression budgétaire s’accentue sur les systèmes par répartition.

Qu’est-ce qui distingue l’adéquation et la durabilité des pensions ?

L’adéquation porte sur la qualité des prestations (taux de remplacement, couverture des aînés). La durabilité concerne la viabilité budgétaire (ratios de dépendance, actifs des fonds de pension, niveau d’endettement). Le Paraguay cumule une adéquation faible (remplacement ~49 %) et une durabilité précaire (actifs des fonds à 0 % du PIB).

Comment calcule-t-on le ratio de dépendance des pensions ?

On le obtient en rapportant le nombre de personnes de 60 ans et plus à celui des 15-59 ans. Au Paraguay, ce ratio s’établissait à 0,322 en 2019, signe d’une charge croissante pesant sur les cotisants.

Quelles sont les principales mesures pour évaluer la santé d’un système national de retraite ?

Le jeu de données met en avant :
- Les taux de couverture (cotisants et bénéficiaires)
- La densité de cotisation (mois cotisés par rapport au potentiel)
- Les taux de remplacement (adéquation des prestations)
- Les indicateurs budgétaires (actifs des fonds de pension, ratios d’endettement)
- Les ratios démographiques (dépendance, espérance de vie)

Quel effet l’allongement de l’espérance de vie a-t-il sur les ratios de durabilité des retraites ?

Au Paraguay, l’espérance de vie à 60 ans s’élevait à 19,95 ans chez les hommes et à 22,15 ans chez les femmes. Une longévité accrue alourdit les engagements de retraite et met à rude épreuve les systèmes à faible densité de cotisation.

Pourquoi le ratio de dépendance des personnes âgées est-il déterminant pour les systèmes par répartition ?

Dans les systèmes par répartition (PAYG), ce sont les actifs d’aujourd’hui qui financent les retraités. Le ratio de 0,322 du Paraguay traduit moins de cotisants par retraité, ce qui ravive les inquiétudes sur la durabilité.